독립투쟁을 하다가 미야모도 손에 살해된 아버지의 복수를 위해 지철은 마도로스로 위장해서 홍콩에 온다. 일본인이지만 지철의 죽마고우격인 신따로는 홍콩의 밤거리에서 종횡무진한 활약을 한다. 한편 일본 정보대에서는 비밀 연구를 위해서 홍콩에 있는 한국인 조박사를 납치한다. 이를 안 지철은 조직을 동원해서 조박사를 구출하려고 하지만 번번히 기밀이 누설되어 실패하고 만다. 신따로는 사실 일본 정보대장 미야모도의 아들로써 홍콩의 독립운동 조직을 제거하라는 임무를 부여 받고 마도로스로 위장한 첩보원이었다. 결국 갑판에서 지철과 신따로는 자신들의 조국을 위해 결전을 하게 되고 신따로가 쓰러진다. 거기서 신따로가 자기의 이복형임을 알고 통한의 눈물을 흘린다.